理財名詞百科

本益比是收盤價除以每股參考稅後純益，表示股價相當於這項每股獲利的幾倍。

出處：臺灣證券交易所：本益比、殖利率與股價淨值比計算說明；資料查證日 2026 年 10 月 16 日

每股盈餘是把公司獲利換算到每股來看；證交所本益比資料使用的每股參考稅後純益，是稅後參考純益除以發行參考股數。

出處：臺灣證券交易所：本益比、殖利率與股價淨值比計算說明、全國法規資料庫：證券發行人財務報告編製準則；資料查證日 2026 年 10 月 16 日

股價淨值比是收盤價除以每股參考淨值，表示股價相當於每股參考淨值的幾倍。

出處：臺灣證券交易所：本益比、殖利率與股價淨值比計算說明；資料查證日 2026 年 10 月 16 日

殖利率把每股股利與收盤價相比，用百分比表達。

出處：臺灣證券交易所：本益比、殖利率與股價淨值比計算說明；資料查證日 2026 年 10 月 16 日

現金股利是把應分派的股息及紅利，以現金方式發給股東。

出處：全國法規資料庫：公司法、臺灣證券交易所投資人知識網：投資問答；資料查證日 2026 年 10 月 16 日

股票股利是把應分派的股息及紅利，全部或部分以發行新股方式分派。

出處：全國法規資料庫：公司法、臺灣證券交易所：除權除息計算結果表；資料查證日 2026 年 10 月 16 日

除權息交易，是股票交易是否包含該次現金股利、增資配股或認購權利的分界。

出處：臺灣證券交易所投資人知識網：投資問答；資料查證日 2026 年 10 月 16 日

融資是證券商融通資金給客戶；融券則是證券商融通證券給客戶。

出處：全國法規資料庫：證券商辦理有價證券買賣融資融券管理辦法、臺灣證券交易所：證券商辦理有價證券買賣融資融券業務操作辦法；資料查證日 2026 年 10 月 16 日

融資維持率在證交所規章中稱為擔保維持率，是把擔保品價值和融資金額、融券標的市值相比的比率；俗稱的斷頭，是指維持率不足又沒有在期限內補繳，證券商依規定處分擔保品。

出處：臺灣證券交易所：證券商辦理有價證券買賣融資融券業務操作辦法；資料查證日 2026 年 10 月 16 日

當沖是同一帳戶在同一營業日買賣同種證券，把相同數量部分沖抵後，按差價辦理款項交割。

出處：臺灣證券交易所：當日沖銷交易、臺灣證券交易所投資人知識網：當日沖銷交易可能面臨的風險、全國法規資料庫：證券交易稅條例；資料查證日 2026 年 10 月 16 日

零股交易是以 1 股到 999 股的數量買賣股票；盤中零股是在普通交易時段內，以集合競價方式分次撮合的零股交易。

出處：臺灣證券交易所：集中市場交易制度介紹、證券櫃檯買賣中心：盤中零股交易專區；資料查證日 2026 年 10 月 16 日

漲跌幅限制是股票每天可以申報買賣的價格範圍；上市股票以當日開盤競價基準上下 10% 為限，漲到上限稱為漲停，跌到下限稱為跌停。

出處：臺灣證券交易所：集中市場交易制度介紹、臺灣證券交易所投資人知識網：當日沖銷交易可能面臨的風險；資料查證日 2026 年 10 月 16 日

違約交割是在集中市場買賣成交後，沒有依規定完成交割，例如買進後沒有付款、賣出後沒有交付股票。

出處：全國法規資料庫：證券交易法、臺灣證券交易所投資人知識網：當日沖銷交易可能面臨的風險、臺灣證券交易所投資人知識網：投資問答；資料查證日 2026 年 10 月 16 日

證交稅（證券交易稅）是賣出有價證券時，按每次交易成交價格依稅率課徵的稅，由賣出的一方負擔。

出處：全國法規資料庫：證券交易稅條例、臺灣證券交易所投資人知識網：投資問答；資料查證日 2026 年 10 月 16 日

庫藏股是上市或上櫃公司依證券交易法第 28-2 條，經董事會決議買回的自家公司股份。

出處：全國法規資料庫：證券交易法；資料查證日 2026 年 10 月 16 日

股東權益報酬率（ROE，法規用語為「權益報酬率」）＝稅後損益 ÷ 平均權益總額，是公開說明書財務分析中「獲利能力」的項目之一。

出處：全國法規資料庫：公開說明書應行記載事項準則附表五十六（財務分析）、全國法規資料庫：公司募集發行有價證券公開說明書應行記載事項準則；資料查證日 2026 年 10 月 22 日

基金（證券投資信託基金）是投信事業向投資人募集資金、發行受益憑證，再把資金投資於有價證券等標的所形成的信託財產。

出處：全國法規資料庫：證券投資信託及顧問法、全國法規資料庫：證券投資信託基金管理辦法；資料查證日 2026 年 10 月 16 日

ETF（指數股票型基金）是投信或期信公司發行，追蹤、模擬或複製標的指數表現，並在證交所上市交易的開放式基金。

出處：臺灣證券交易所投資人知識網：商品風險、全國法規資料庫：證券投資信託基金管理辦法、臺灣證券交易所投資人知識網：投資問答、全國法規資料庫：證券交易稅條例；資料查證日 2026 年 10 月 16 日

定期定額是每隔固定期間、以固定金額買進同一標的；在證券商辦理的定期定額，可投資的標的是股票與 ETF。

出處：臺灣證券交易所觀點：普惠金融助攻－小資族也有春天；資料查證日 2026 年 10 月 16 日

內扣費用是一般對「由基金負擔的費用」的說法，主要包括投信事業的經理費與基金保管機構的保管費；這些項目依法要寫進證券投資信託契約。

出處：全國法規資料庫：證券投資信託及顧問法、全國法規資料庫：證券投資信託基金管理辦法；資料查證日 2026 年 10 月 16 日

期貨是買賣雙方約定在未來特定期間，依特定價格與數量等條件買賣約定標的物，或在到期前、到期時結算差價的契約（期貨交易法第 3 條）。

出處：全國法規資料庫：期貨交易法、臺灣期貨交易所：問題與解答－期貨交易；資料查證日 2026 年 10 月 16 日

選擇權是買方支付權利金，取得在特定期間內依特定價格及數量買進或賣出約定標的物權利的契約；賣方在買方要求履約時，有依約履行的義務（期貨交易法第 3 條）。

出處：全國法規資料庫：期貨交易法、臺灣期貨交易所：問題與解答－選擇權交易；資料查證日 2026 年 10 月 16 日

債券是政府或公司為籌措資金而負擔、約定利率與償還方法的債務；政府發行的稱為公債，公司發行的稱為公司債。

出處：全國法規資料庫：公共債務法、全國法規資料庫：公司法、全國法規資料庫：證券交易法、臺灣證券交易所投資人知識網：投資問答、全國法規資料庫：證券交易稅條例、臺灣證券交易所：集中市場交易制度介紹；資料查證日 2026 年 10 月 22 日

美債一般是指美國財政部發行的公債，依期限分為國庫券（Treasury Bills，4 週至 52 週）、中期公債（Treasury Notes，2 至 10 年）與長期公債（Treasury Bonds，20 或 30 年）等。

出處：TreasuryDirect（美國財政部）：Treasury Bills、TreasuryDirect（美國財政部）：Treasury Notes、TreasuryDirect（美國財政部）：Treasury Bonds、TreasuryDirect（美國財政部）：Understanding Pricing and Interest Rates；資料查證日 2026 年 10 月 22 日

可轉債（轉換公司債）是約定可以轉換成發行公司股份的公司債；公司有依轉換辦法核給股份的義務，要不要轉換則由公司債債權人選擇（公司法第 262 條）。

出處：全國法規資料庫：公司法、全國法規資料庫：證券交易法、臺灣證券交易所：集中市場交易制度介紹；資料查證日 2026 年 10 月 16 日

定存（定期存款）是有一定期間限制、憑存單或依約定方式提取的存款；活存（活期存款）是憑存摺或依約定方式可以隨時提取的存款（銀行法第 7、8 條）。

出處：全國法規資料庫：銀行法；資料查證日 2026 年 10 月 16 日

複利是「利息再生利息」：已經賺到的利息併入本金，下一期連同原本一起計息。

出處：Investor.gov（美國證券交易委員會）：What is compound interest?、全國法規資料庫：民法、全國法規資料庫：信用卡業務機構管理辦法；資料查證日 2026 年 10 月 22 日

72 法則是用 72 除以預期年報酬率（以百分比的數字計），粗估資金翻倍大約需要幾年的估算方法。

出處：Investor.gov（美國證券交易委員會）：What is compound interest?；資料查證日 2026 年 10 月 22 日

年化報酬率是把一段期間的投資報酬，換算成「每年」的報酬率；年報酬率指一項投資在一年期間的獲利或損失。

出處：Investor.gov（美國證券交易委員會）：Glossary: Annual Return；資料查證日 2026 年 10 月 22 日

升息、降息一般是指中央銀行調高或調低政策利率；在臺灣，重貼現率是中央銀行主要的融通（政策）利率。

出處：中央銀行：貨幣政策工具與傳遞機制、中央銀行：貨幣政策最終目標、中央銀行：貨幣政策架構；資料查證日 2026 年 10 月 16 日

循環利息是信用卡持卡人動用循環信用後，發卡機構對計入循環信用本金的帳款，依循環信用利率收取的利息。

出處：全國法規資料庫：銀行法、全國法規資料庫：信用卡業務機構管理辦法；資料查證日 2026 年 10 月 22 日

保單借款是保險費付足一年以上的要保人，以保險契約為質向保險人借款（保險法第 120 條）。

出處：全國法規資料庫：保險法；資料查證日 2026 年 10 月 16 日

保單價值準備金是人身保險業以計算保險契約簽單保險費的利率及危險發生率為基礎，依主管機關規定方式計算的準備金（保險法施行細則第 11 條）；解約金是要保人終止契約時，保險人應償付的金額。

出處：全國法規資料庫：保險法施行細則、全國法規資料庫：保險法；資料查證日 2026 年 10 月 22 日

要保人是對保險標的具有保險利益、向保險人申請訂立保險契約並負有交付保險費義務的人；被保險人是保險事故發生時遭受損害、享有賠償請求權的人（保險法第 3、4 條）。

出處：全國法規資料庫：保險法；資料查證日 2026 年 10 月 16 日

投資型保單（投資型保險）是保險人把要保人所繳保險費，依約定方式扣除各項費用後，依要保人同意或指定的投資分配方式放在專設帳簿中，由要保人承擔全部或部分投資風險的人身保險（保險法施行細則第 14 條）。

出處：全國法規資料庫：保險法施行細則、全國法規資料庫：保險法、全國法規資料庫：投資型保險投資管理辦法；資料查證日 2026 年 10 月 22 日

寬限期是貸款期間內只付利息、暫不償還本金的期間；住宅貸款利息補貼法規的用語是「付息不還本之寬限期」。

出處：全國法規資料庫：自建自購住宅貸款利息及租金補貼辦法、財政部國庫署：青年安心成家購屋優惠貸款貸款原則；資料查證日 2026 年 10 月 22 日

信用評分（聯徵分數）是金融聯合徵信中心運用統計方法，把揭露期限內蒐集到的信用資料量化成分數，用來預測當事人未來一年能否履行還款義務的信用風險。

出處：財團法人金融聯合徵信中心：個人信用評分簡介、財團法人金融聯合徵信中心：個人信用評分申請、財團法人金融聯合徵信中心：個人信用評分組成、財團法人金融聯合徵信中心：個人信用評分判讀、財團法人金融聯合徵信中心：個人信用評分應用；資料查證日 2026 年 10 月 16 日

負債比（負債占資產比率）＝負債總額 ÷ 資產總額，是公開說明書財務分析中「財務結構」的項目之一。

出處：全國法規資料庫：公開說明書應行記載事項準則附表五十六（財務分析）、全國法規資料庫：公司募集發行有價證券公開說明書應行記載事項準則、金融監督管理委員會主管法規共用系統：DBR22 倍規範排除適用函（金管銀票字第10200340230號）；資料查證日 2026 年 10 月 22 日

流動比率＝流動資產 ÷ 流動負債，是公開說明書財務分析中「償債能力」的項目之一。

出處：全國法規資料庫：公開說明書應行記載事項準則附表五十六（財務分析）、全國法規資料庫：公司募集發行有價證券公開說明書應行記載事項準則；資料查證日 2026 年 10 月 22 日

通貨膨脹（通膨）是物價持續上漲、貨幣購買力下降的現象；中央銀行把國內通膨稱為「CPI 上漲率」，也就是以消費者物價指數（CPI）的上漲率衡量。

出處：中央銀行：貨幣政策最終目標；資料查證日 2026 年 10 月 16 日